Analyse et comparaison des placements "sécurisés"
On pourrait dire qu'on compare des pommes avec des poires mais l'idée ici est de comparer différents produits de placement qui ont un point commun: "La sécurité du capital est garantie par différents mécanismes"
Explication sur la démarche de comparaison: sécurité et horizon de 3 ans maximum
A l'occasion de l'abattage médiatique réalisé par le SPF Finance pour le Bon d'Etat et de son succès auprès des épargnants, Mes-Finances a voulu se pencher de plus près sur les produits de placement "garantis".
Afin d'identifier les produits et les acteurs qui se démarquent, Mes-Finances a élargi le spectre de comparaison avec comme point commun les produits ayant un horizon de placement de 1 à 3 ans & offrant de fortes garanties de récupérer le capital de base:
Cliquez sur le nom d'un produit pour accéder à sa fiche descriptive : émetteur, conditions de souscription, imposition des intérêts, liquidité/accessibilité aux fonds + la liste des dernières news à propos du produit en question.
Comparatif des placements "sécurisés" - Rendements NETS
Type
Préc.
Mob.
Garantie
Liquidité
Montant
minimum
% net
1 an
% net
2 ans
% net
3 ans
Conditions pour investir
Précompte mobilier:
Garantie:
Liquidité:
Nulle
Montant minimum :
1 an :
2 ans :
3 ans :
Visitez le site de LookAndFin
Précompte mobilier:
Garantie:
Liquidité:
Avec frais
Montant minimum :
1 an :
2 ans :
3 ans :
Visitez le site de Deutsche Bank
Précompte mobilier:
Garantie:
Liquidité:
Avec frais
Montant minimum :
1 an :
2 ans :
3 ans :
Visitez le site d'Argenta
Précompte mobilier:
Garantie:
Liquidité:
Sans frais
Montant minimum :
1 an :
2 ans :
3 ans :
Visitez le site de l'Agence Fédérale de la Dette
Précompte mobilier:
Garantie:
Liquidité:
Perte prime
Montant minimum :
1 an :
2 ans :
3 ans :
Visitez le site de MeDirect
Précompte mobilier:
Garantie:
Liquidité:
Avec frais
Montant minimum :
1 an :
2 ans :
3 ans :
Visitez le site de CPH Banque
Précompte mobilier:
Garantie:
Liquidité:
Perte intérêts
Montant minimum :
1 an :
2 ans :
3 ans :
Visitez le site de la Caisse des dépôts en Consignation
Précompte mobilier:
Garantie:
Liquidité:
Perte prime
Montant minimum :
1 an :
2 ans :
3 ans :
Visitez le site de Santander
Précompte mobilier:
Garantie:
Liquidité:
Avec frais
Montant minimum :
1 an :
2 ans :
3 ans :
Visitez le site de Crelan
Précompte mobilier:
Garantie:
Liquidité:
Avec frais
Montant minimum :
1 an :
2 ans :
3 ans :
Dernière vérification des taux 15/09/2023
- Nous n'avons pas pris en considération des produits du type Assurance Vie Branche 21 car l'horizon est supérieur à 3 ans
- Nous nous sommes limités aux meilleures offres du moment pour les comptes épargne, les comptes à terme, les bons de caisse car nous les comparons en détail ailleurs sur Mes-Finances.
- * Pour les comptes épargne nous avons calculé le %net sans tenir compte de l'exonération sur les 982 premiers euros
- Initialement prévu, nous n'avons pas retenu d'obligation d'entreprise car les notations sont relative et l'accès à ces produits est complexe
- On remarque que plus la durée est longue moins les taux sont avantageux exception faite des produits de Crowdlending "assuré"
Fiches récapitulatives & descriptives des produits de placement "sécurisé"
Lire aussi notre analyse: La notion de niveau de risque lors de investissements
Bon d'état
GARANTIE: L'Etat Belge
Avantages +
- Garantis par l'État, ce qui les rend très sûrs.
- Intérêts versés chaque année.
Inconvénients -
- Liquidité limitée avant l'échéance.
- Souvent considérés comme peu flexibles.
Emetteur
L'État belge. Les bons d'État peuvent être achetés :
- Par le service des Grands-Livres,
- Par le biais d’un groupe d'établissements placeurs qui ont été désignés par le ministre des Finances pour une durée de 2 ans.
Conditions de souscription
Disponible pour tous les investisseurs particuliers de nationalité belge ou résidents belges.
Imposition sur les intérêts
30 % de précompte mobilier. Pour les émissions de bons d’État ayant une échéance d'un an et prévues au cours du second semestre de l'année 2023, le taux de précompte mobilier sera de 15 %
Liquidité - Accessibilité des fonds
Possibilité de céder les bons d'État sur le marché boursier avant échéance. Cependant, leur montant de revente peut différer de celui payé initialement, en tenant compte des frais et de la taxe boursière.
OBLIGATION D'ENTREPRISES
GARANTIE: les trois grandes agences de notation (Moody's, S&P, Fitch) émettent des notes allant de la meilleure garantie AAA (le triple A) à ... à C/D
Avantages +
- Disponibles sur les marchés, offrant une certaine liquidité.
- Diverses maturités disponibles pour correspondre à vos besoins.
- Rendement attractif.
Inconvénients -
- Les taux d'intérêt peuvent varier.
- Les prix des obligations peuvent fluctuer en réponse aux taux d'intérêt du marché.
- Les obligations peuvent avoir des périodes de blocage en fonction des termes.
- Risque de perte de capital en cas de faillite de l’entreprise.
Emetteur
Les entreprises. Les obligations d’entreprises peuvent être achetées :
- Sur le marché primaire lorsqu’une entreprise décide d’en émettre,
- Sur le marché secondaire lorsqu’il s’agit d'acquérir des obligations qui déjà émises depuis un moment. Dans ce cas, les obligations ne sont plus achetées à l'émetteur (l’entreprise), mais à un investisseur qui désire vendre ses obligations.
Conditions de souscription
Disponible pour tous les investisseurs.
Imposition sur les intérêts
30 % de précompte mobilier.
Liquidité - Accessibilité des fonds
Vente anticipée des obligations possible. La récupération du montant du dépôt ne peut toutefois pas être garantie
CROWDLENDING couvert par une "Assurance"
GARANTIE: Les plateformes de crowdlending proposent des produits dits "Secured" couverts par des assurance en cas de défaut de remboursement par l'emprunteur. Ainsi, dès que 2 mensualités sont impayées par l'emprunteur, le capital restant dû est directement remboursé à l'investisseur. Le focus se porte exclusivement sur ces produits "assurés" de LookAndFin.
Avantages +
- Potentiellement des rendements plus élevés que les produits bancaires traditionnels.
- Diversification possible sur plusieurs projets.
- Possibilité de choisir des projets spécifiques.
Inconvénients -
- Liquidité variable, dépendant de la capacité de revente des titres sur la plateforme.
- Peut nécessiter une recherche approfondie pour évaluer les projets.
Emetteur
Les plateformes en ligne de crowdlending. Attention à bien identifier les plateformes qui disposent des agréments nécessaires. Mes-Finances ne présentent que des plateformes agréées pour votre sécurité. Voir aussi le site de la FSMA
Conditions de souscription
Les conditions pour pouvoir investir dans un projet de crowdlending peuvent varier d'une plateforme à l'autre. Le plus souvent, les conditions suivantes sont à remplir :
- Être majeur.
- Être une personne physique ou une personne morale disposant de la capacité juridique.
- Le seuil minimum d'investissement est rarement élevé et commence à 100€
Imposition sur les intérêts
30 % de précompte mobilier
Liquidité - Accessibilité des fonds
Pas de sortie anticipée possible
COMPTE À TERME
GARANTIE: à l'instar des comptes épargne, le Fonds de Garantie intervient si une banque ne peut plus respecter ses obligations à concurrence de 100.000€ par personne et par établissement.
Avantages +
- Taux d'intérêt fixes et connus à l'avance.
- Sécurité offerte par les institutions bancaires (système de garantie des dépôts).
- Diverses maturités disponibles pour correspondre à vos objectifs.
Inconvénients -
- Liquidité limitée jusqu'à l'échéance, ce qui signifie que vous ne pouvez pas retirer votre argent avant sans pénalité.
- Les taux d'intérêt peuvent être inférieurs à d'autres options d'investissement.
- Des exigences de dépôt minimum peuvent s'appliquer.
Emetteur
Les organismes bancaires.
Conditions de souscription
Les conditions de souscription d'un compte à terme en Belgique peuvent varier d'une institution financière à l'autre. Les conditions de souscription les plus courantes sont les suivantes :
- Être majeur et résident belge
- Montant minimum : les banques peuvent exiger un montant minimum pour ouvrir un compte à terme. Ce montant minimum varie d'une banque à l'autre et peut dépendre de la durée du compte à terme mais parfois il s'élève à 100.000€ !
- Détenir un compte à vue dans la même banque.
Imposition sur les intérêts
30 % de précompte mobilier
Liquidité - Accessibilité des fonds
La clôture d’un compte à terme avant échéance est le plus souvent assortie d’une indemnité de rupture pouvant affecter le capital initial
Le Bon de Caisse ressemble en tous points au compte à terme si ce n'est que le compte à terme est un compte ouvert quand le bon de caisse est un titre placé sur un compte titre ce qui entraîne parfois des frais de droits de garde.
COMPTE ÉPARGNE
GARANTIE: le Fond de Garantie couvre les fonds placés jusqu'à concurrence de 100.000€ par personne et par établissement. Toutes les infos à propos du Fonds de Garantie.
Avantages +
- Les primes de fidélité attrayantes augmentent le rendement.
- Sécurité offerte par les institutions bancaires (système de garantie des dépôts).
- Flexibilité pour effectuer des retraits partiels après une période définie.
- Exonération d'impôts sur les intérêts jusqu'à 980 euros.
Inconvénients -
- Les banques sont libres de déterminer les taux d'intérêt (base et fidelité) et ne suivent pas toujours les taux directeurs européens..
- Les primes de fidélité sont soumises à des conditions strictes, telles que l’obligation de ne pas retirer les fonds pendant une période minimum de 12 mois.
- Le taux global se compose du taux de base et du taux de fidelité ce qui rend le choix parfois ambigu
Emetteur
Les organismes bancaires.
Conditions de souscription
Les conditions de souscription d'un compte d'épargne en Belgique peuvent varier d'une institution financière à l'autre. Les conditions de souscription les plus courantes sont les suivantes :
- Être majeur et résident belge
- Montant minimum : les banques peuvent parfois exiger un montant minimum pour ouvrir un compte d'épargne.
- Détenir un compte à vue dans la même banque.
Imposition sur les intérêts
Première tranche d'intérêt jusqu'à 980 euros exonérée de précompte mobilier. 15 % de précompte mobilier dû pour les intérêts au-delà de ce montant
Liquidité - Accessibilité des fonds
Les fonds sont accessibles à tout moment. La prime de fidélité ne peut toutefois être touchée que pour les montants qui restent sur le compte d'épargne pendant une durée minimum de 12 mois consécutifs.
La Caisse des Dépôts en Consignations peut se résumer comme un compte épargne proposé et géré par l'Etat. La grande différence réside dans la détermination du taux d'intérêt qui est calculé chaque mois sur base du rendement des OLO d'une durée résiduelle d'un an.
A titre d'exemple les taux bruts proposés entre Septembre 2022 et Septembre 2023 ont varié entre 0.6% et 3.1%. Par ailleurs, le taux était de 0% de août 2021 à juin 2022.
